Новости Компании

28.08.2017
О регистрации Комбинированного ЗПИФ для квалифицированных инвесторов «СТАТУС»

18.07.2017
О регистрации Комбинированного ЗПИФ для квалифицированных инвесторов «АРМАДА»

13.07.2017
О смене категории ЗПИФ долгосрочных прямых инвестиций «ТУГРА»

13.07.2017
О смене категории ЗПИФ долгосрочных прямых инвестиций «АВУАР»

13.07.2017
О смене категории ЗПИФ долгосрочных прямых инвестиций «ПАНКАСТОР»

29.06.2017
О регистрации Комбинированного ЗПИФ для квалифицированных инвесторов «РЕАЛ»

29.06.2017
О смене категории Кредитного ЗПИФ «АДМ КРЕДИТ»

27.06.2017
О смене категории ЗПИФ недвижимости «АКТИВ»

Архив новостей

Квалифицированные инвесторы

C 01/01/08 в правовое поле РФ введено новое понятие -  квалифицированные инвесторы. Это физические и юридические лица, которым разрешены на фондовом рынке операции, сопряженные с повышенным риском. На них не распространяются государственные программы по защите инвесторов.

Кто признается квалифицированным инвестором

Квалифицированным инвестором юридическое или физическое лицо может стать либо по Закону, либо в результате прохождения специальной процедуры «признания квалифицированным инвестором».

К квалифицированным инвесторам по Закону относятся:

Признать лицо квалифицированным инвестором может:

Физическое лицо может быть признано квалифицированным инвестором, если оно отвечает любому из указанных требований:

1) общая стоимость ценных бумаг, которыми владеет это лицо, и (или) общий размер обязательств из договоров, являющихся производными финансовыми инструментами и заключенных за счет этого лица составляет не менее 6 (Шесть) миллионов рублей. При расчете указанной общей стоимости (общего размера обязательств) учитываются финансовые инструменты указанные ниже. При определении общей стоимости (общего размера обязательств) учитываются также соответствующие финансовые инструменты, переданные физическим лицом в доверительное управление;

2) имеет опыт работы в российской и (или) иностранной организации, которая осуществляла сделки с ценными бумагами и (или) заключала договоры, являющиеся производными финансовыми инструментами:

3) совершало сделки с ценными бумагами и (или) заключало договоры, являющиеся производными финансовыми инструментами, за последние четыре квартала в среднем не реже 10 раз в квартал, но не реже одного раза в месяц. При этом совокупная цена таких сделок (договоров) должна составлять не менее 6 миллионов рублей;

4) размер имущества, принадлежащего лицу, составляет не менее 6 миллионов рублей. При этом учитывается только следующее имущество:

5) имеет высшее экономическое образование, подтвержденное документом государственного образца Российской Федерации о высшем образовании, выданным образовательной организацией высшего профессионального образования, которое на момент выдачи указанного документа осуществляло аттестацию граждан в сфере профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, или любой из следующих аттестатов и сертификатов: квалификационный аттестат специалиста финансового рынка, квалификационный аттестат аудитора, квалификационный аттестат страхового актуария, сертификат "Chartered Financial Analyst (CFA)", сертификат "Certified International Investment Analyst (CHA)", сертификат "Financial Risk Manager (FRM)".

Юридическое лицо может быть признано квалифицированным инвестором, если оно является коммерческой организацией и отвечает любому из указанных требований:

1) имеет собственный капитал не менее 200 (Двести)миллионов рублей;

2) совершало сделки с ценными бумагами и (или) заключало договоры, являющиеся производными финансовыми инструментами, за последние четыре квартала в среднем не реже пяти раз в квартал, но не реже одного раза в месяц. При этом совокупная цена таких сделок (договоров) должна составлять не менее 50 миллионов рублей;

3) имеет оборот (выручку) от реализации товаров (работ, услуг) по данным бухгалтерской отчетности (национальных стандартов или правил ведения учета и составления отчетности для иностранного юридического лица) за последний завершенный отчетный год не менее 2 миллиардов рублей. Под завершенным отчетным годом следует понимать отчетный год, в отношении которого истек установленный срок представления годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности или годовая бухгалтерская (финансовая) отчетность за который составлена до истечения установленного срока ее представления;

4) имеет сумму активов по данным бухгалтерского учета (национальных стандартов или правил ведения учета и составления отчетности для иностранного юридического лица) за последний отчетный год не менее 2 миллиардов рублей.

Такими ценными бумагами и финансовыми инструментами являются:

 

Специфика (неуниверсальность) квалификации.

Лицо может быть признано квалифицированным инвестором в отношении одного вида ЦБ или иных финансовых инструментов и не быть признанным таковым в отношении другого их вида.  Аналогично, лицо может быть признанным квалифицированным инвестором относительно конкретного вида услуг, предназначенных для квалифицированных инвесторов

Последствия признания квалифицированным инвестором.

Паевые инвестиционные фонды (ПИФ) для квалифицированных инвесторов.

Обращение паев, ограниченных в обороте.

Особенности определения стоимости пая, ограниченного в обороте.

Минусы Фонда для квалифицированных инвесторов:

Плюсы Фонда для квалифицированных инвесторов: