Новости Компании

28.08.2017
О регистрации Комбинированного ЗПИФ для квалифицированных инвесторов «СТАТУС»

18.07.2017
О регистрации Комбинированного ЗПИФ для квалифицированных инвесторов «АРМАДА»

13.07.2017
О смене категории ЗПИФ долгосрочных прямых инвестиций «ТУГРА»

13.07.2017
О смене категории ЗПИФ долгосрочных прямых инвестиций «АВУАР»

13.07.2017
О смене категории ЗПИФ долгосрочных прямых инвестиций «ПАНКАСТОР»

29.06.2017
О регистрации Комбинированного ЗПИФ для квалифицированных инвесторов «РЕАЛ»

29.06.2017
О смене категории Кредитного ЗПИФ «АДМ КРЕДИТ»

27.06.2017
О смене категории ЗПИФ недвижимости «АКТИВ»

Архив новостей

Что такое ЗПИФ

Существует три типа паевых инвестиционных фондов: открытые, интервальные и закрытые.

Недвижимость и все связанные с ней имущественные права могут включаться в состав только закрытых паевых инвестиционных фондов.

Промежуточный доход выплачивают только закрытые ПИФы.

Закрытый паевой инвестиционный фонд (ЗПИФ) недвижимости – это обособленный имущественный комплекс, состоящий из объектов недвижимости, имущественных прав, а также иного имущества, принадлежащего пайщикам фонда и переданного в доверительное управление Управляющей компании фонда. (См. п.1, ст. 10 № 156-ФЗ)

Кроме недвижимости и связанных с ней имущественных прав,  в состав активов ЗПИФ недвижимости могут входить: государственные и муниципальные ценные бумаги, акции и облигации российских и зарубежных акционерных обществ, депозитарные расписки, а также денежные средства, включая иностранную валюту, на счетах и во вкладах в кредитных организациях.

ЗПИФ недвижимости не является юридическим лицом.

Закрытый фонд создается на срок от 3 до 15 лет с возможностью пролонгации срока действия.

Создавать ЗПИФы и управлять ими уполномочена управляющая компания (УК), имеющая действующую лицензию на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами.

Имущество паевого инвестиционного фонда обособлено от имущества Управляющей компании и принадлежит пайщикам на правах общей долевой собственности.

Для образования ЗПИФ необходимо разработать и зарегистрировать в ФСФР Правила доверительного управления (ПДУ).

Правила доверительного управления (ПДУ) – это основной документ Фонда, содержащий условия договора доверительного управления фондом; в нем определяются права и обязанности управляющей компании и пайщиков, процедура приобретения и выкупа паев, порядок формирования фонда.

Правила доверительного управления Фондом разрабатываются Управляющей компанией на основе Типовых правил, утвержденных Правительством РФ.

ПДУ, в том числе, содержат:

ПДУ - это публичная оферта. Приобретая паи, инвестор присоединяется к договору доверительного управления Фондом.
В состав правил доверительного управления фондом, входит инвестиционная декларация, в которой изложены:

Инвестиционный пай – это неэмиссионная ценная бумага, удостоверяющая права ее владельца на долю имущества составляющего ПИФ.
Инвестиционный пай не имеет номинальной стоимости.

Учет прав на инвестиционные паи осуществляется специализированным регистратором на лицевых счетах в реестре владельцев инвестиционных паев.

Стоимость пая – величина, определяемая путем деления стоимости чистых активов фонда на количество размещенных инвестиционных паев.       Стоимость пая рассчитывается управляющей компанией в соответствии с порядком установленным ФСФР.

Стоимость чистых активов (СЧА) – это разница между активами и пассивами Фонда. Активы фонда - это имущество (ценные бумаги, депозиты, денежные средства, пр.) и дебиторская задолженность, а пассивы – кредиторская задолженность и резервы предстоящих расходов и платежей.

Погашение паев закрытого ПИФа производится в следующих случаях: